2025年的3.7%安全提款率其實是經過精密計算得出的。金融機構 Morningstar 的專家團隊使用了蒙特卡洛模擬（Monte Carlo simulations），通過上萬次市場環境推演，考慮股市估值、債券收益率、通脹水平等多重因素，最終得出了這一數字。
簡單來說，這就像讓一臺超級計算機瘋狂“演練”各種極端情況：
如果遇到金融危機怎么辦？
如果通脹飆升怎么辦？
如果市場大漲又大跌怎么辦？
計算結果顯示，4%法則已經不再適用于當前市場環境：
股票估值偏高，未來預期收益下降。
債券收益率走低，固定收益縮水。
30年期蒙特卡洛模擬結果惡化，4%提款率讓儲蓄更容易耗盡。
數據證明：如果2025年退休的人仍堅持使用4%規則，到2055年把錢花光的概率高達17%！而按照3.7%提款率，30年內把錢用光的概率只有 10%。這就意味著，如果你過度依賴4%規則，今年必須踩剎車！
不過，別被3.7%嚇住！退休提款并不是一成不變的死規則，下面5個方法，能讓你的養老金花得更安心、舒適。
方法一：調節股票占比
許多人認為退休投資中股票占比越高，收益越大。然而，Morningstar的最新研究結果卻顯示，20%股票加80%債券的組合可以安全提取3.8%，而50%股票加50%債券的組合只能提取3.7%。這是因為高股票比例雖然可能帶來更高收益，但也伴隨著更大的風險。在當前股票估值較高的情況下，未來大漲的可能性較低，而一旦市場大跌，可能會迅速耗盡本金。因此，如果你已經退休或即將退休，且股票占比超過50%，建議采取以下措施：
1. 購買帶下跌保護的股票基金，為投資增加“安全氣囊”。
2. 將部分股票基金逐步轉換為債券，注意分批調整以降低風險。?
方法二：根據回報靈活取款
“護欄策略”（Guardrails Approach）是一種非常實用的方法，由美國理財專家Jonathan Guyton和William Klinger研發。其核心思想是將支出分為“必須開支”和“彈性開支”，并根據投資表現靈活調整取款金額。具體操作如下：
1.必須開支：包括日常生活費用（如買菜、水電費、物業費、基本醫療等），用固定收入（如社安金、年金、房租收入）來保障。
2.彈性開支：包括旅游、購物、娛樂等，根據投資收益靈活調整：
投資收益超過8%：可多花10%-20%。 收益在4%-8%之間：按計劃花。
收益低于4%：少花10%-20%。
例如，如果你第一年提取3.7萬，第二年股市大漲，最多可提取4.07萬；若市場表現不佳，則需減少至2.96萬。這種策略就像開車時調節油門，確保資金使用的科學性和靈活性。?
方法三：根據年齡調整提取率
3.7%的提取率主要適用于65歲退休、資金使用30年的情況。但隨著年齡增長，提取率可以適當提高：65歲：按3.7%提取。 70歲：可提高到4%。 75歲以上：可提高到4.5%。 80歲以上：可進一步提高。當然，具體比例還需根據個人健康狀況、其他收入來源、子女支持情況以及醫療需求等因素進行調整。?
方法四：固定收入是關鍵
退休后最重要的財務保障是“固定收入”，即每月穩定到賬的資金。Morningstar研究員Jason Kephart指出，如果固定收入能夠覆蓋日常開銷，投資組合的提取率可提高0.5%-1%。例如，社安金是一種常見的固定收入來源。雖然62歲即可領取，但如果延遲到70歲，每月金額可增加77%。因此，最大化固定收入（如社安金、年金等）是退休規劃的核心策略之一。?
方法五：利用“退休支出微笑曲線”
Morningstar研究員David Blanchett提出了“退休支出微笑曲線”（Retirement Spending Smile Pattern），揭示了退休后支出的變化規律：
初期：剛退休時，旅游、培養新愛好等開支較高。
中期：生活方式穩定后，支出逐漸減少。
晚期：醫療和護理費用增加，支出再次上升。了解這一規律后，退休規劃可以更加靈活：初期多花一些，中期節省一些，為晚年預留更多資金。
當客戶初次找到我們，面對他們的家庭財務狀況，我們往往需要從各個角度深入剖析，幫助他們梳理家庭財產結構，明確自身擁有與缺失的部分，以及真正的需求所在，從而為他們量身定制合適的理財方案。很多人其實并不清楚該如何科學管理家庭財富，下面就為大家詳細介紹家庭財產結構和理財規劃要點。
一、緊急儲備金（Emergency Fund）
每個家庭都應設立緊急儲備金，用于應對短期內突發的資金需求，比如孩子的課外輔導班費用、意外超出預期的保險費等。通常，這筆資金會存放在活期存款賬戶，方便隨時取用。建議家庭預留 3 - 6 個月的生活費用作為緊急儲備金，以保障家庭在面對突發情況時，經濟上能夠平穩過渡。
二、房屋貸款（Mortgage Loan）
如今，大多數家庭都擁有房產，隨之而來的便是房貸。房貸金額大小不一，還款期限常見的有15年或30年，家庭需按照最初的貸款結構，每月按時還款。房貸在家庭資產負債表中占據重要位置，合理規劃房貸還款計劃，避免因還款壓力過大影響家庭財務健康。例如，可根據家庭收入情況，選擇合適的還款方式，如等額本金或等額本息。
三、教育金（Education Fund）
孩子的教育金是家庭理財規劃的重要一環。孩子上大學的教育金主要有三個來源：政府補貼（Financial Aid）：這部分補貼無需償還，能有效減輕家庭教育負擔。家長應提前了解相關政策，積極為孩子申請。
學生貸款：利率較高，孩子畢業后需通過工作償還。高額的利息和漫長的還款期限，可能會給孩子帶來沉重的經濟壓力。像有些朋友到了50歲還未還清學生貸款，這種情況需要盡量避免。
家庭自籌（Self - funding）：對于華裔家庭來說，更傾向于采用政府補貼和家庭自籌相結合的方式，讓孩子既能獲得經濟支持，又無需背負過重的貸款負擔。家長可以從孩子年幼時就開始規劃教育金，每月定期存入一定金額，通過長期積累，為孩子的高等教育做好充分準備。
在充分了解家庭財產結構后，我們就能根據客戶的具體需求，為其匹配合適的金融產品和服務。比如，對于有大量閑置資金的家庭，可以推薦穩健的理財產品，實現資產的保值增值；對于房貸壓力較大的家庭，提供合理的債務優化方案，降低利息支出。
家庭財富管理是一個長期而復雜的過程，需要我們全面了解家庭財產結構，根據實際需求制定科學合理的規劃，并不斷調整優化。只有這樣，才能讓家庭財富穩健增長，為家庭的幸福生活提供堅實的經濟保障。
