2025年，社會保障(Social Security)將迎來幾項重大變化。
所有涉及社會保障系統(tǒng)的人員，包括退休人員、工薪族、遺屬和殘疾人，都可能受到這些變化的不同程度影響。
2025年，影響你我生活的社保變化
①福利增加
社會保障管理局(SSA)宣布了2025年福利金的2.5%的增長。
獨立社會保障和醫(yī)療保險政策分析師Mary Johnson的表示，2.5%的增長意味著，一名每月領(lǐng)取1,870美元社會保障金的受益人，明年每月可能會增加約46.80美元。
生活成本調(diào)整(COLA)，即每年調(diào)整福利金額的機制，用于確保福利支付與生活成本和通貨膨脹的增長保持一致。不過，這是2021年以來的最低調(diào)整幅度。
領(lǐng)取補充保障收入(SSI)的人，將于2024年12月收到首批調(diào)整后的付款。
領(lǐng)取常規(guī)社會保障金的人，將于2025年1月收到首批調(diào)整后的付款。
這些調(diào)整是基于生活成本調(diào)整(COLA)進行的，以幫助福利金額跟上生活成本和通貨膨脹的變化。
以下為社會保障COLA在過去10年的增長：
COLA的增幅是基于福利金調(diào)整發(fā)生的那一年，而不是公告的公布時間。
②應(yīng)稅收入增加
所有美國工人都要繳納聯(lián)邦稅支持社保，雇員和雇主各自都要繳納6.2%的稅率。(雇員工資中會自動扣除6.2%的稅款用于社會保障，同時雇主也會為你繳納6.2%的稅款。)
每年，社會保障稅的應(yīng)稅收入有一個上限，這個上限會根據(jù)年度調(diào)整。
到2025年，最高應(yīng)稅收入將提高到176,100美元，比2024年的168,000美元有所增加。這意味著，2025年收入超過176,100美元的人不會再為超出部分繳納社會保障稅。
信息截取自Newsweek.com
③社保福利計算公式
社保福利公式本身沒變，但所謂“拐點(bend points)”卻變了。
在社會保障福利計算公式中，“拐點”(bend points)指的是收入?yún)^(qū)間的特定金額，這些金額決定了社會保障福利計算中不同百分比的適用范圍。
簡單來說，拐點是將您的月收入(AIME)劃分為不同部分的界限，而每個部分會根據(jù)不同的比例進行計算。
具體而言，社會保障福利的計算公式會將您的收入分成幾個區(qū)間，并且每個區(qū)間適用不同的百分比：
1,226美元前的部分，按90%計算；
1,226到7,391美元之間的部分，按32%計算；
7,391美元之后的部分，按15%計算。
這些拐點是動態(tài)調(diào)整的，每年都會根據(jù)通貨膨脹進行更新。因此，隨著拐點的變化，適用的百分比范圍和最終福利金金額也會有所不同。
④最高可能的社會保障福利
由于通貨膨脹調(diào)整，最高社會保障福利將增加。對于在2025年按完全退休年齡(Full Retirement Age)退休的人來說，最高可以領(lǐng)取每月4,018美元。
但大多數(shù)人并不會在完全退休年齡時就開始領(lǐng)取社會保障金，因此不同的退休年齡會導致不同的福利金額：
如果在62歲就開始退休，最多可以領(lǐng)取每月2,831美元。
如果等到70歲才退休，最高可以領(lǐng)到每月5,108美元。
也就是說，選擇稍微晚一點退休，能夠獲得更高的社會保障福利。
⑤領(lǐng)社保期間的收入門檻
2025年，社會保障的收入測試限額將發(fā)生變化。
這些限額適用于正在領(lǐng)取社會保障福利，但仍繼續(xù)工作的人員。具體來說，如果你的收入超過某個門檻，你的社會保障金可能會被部分扣減：
對于在完全退休年齡之前領(lǐng)取社會保障的人，如果收入超過一定限額，2025年為21,240美元，每賺取2美元，就會減少1美元的社會保障金。
在完全退休年齡達到當年的月份，收入限制將更高，2025年為56,520美元，超出的部分將按每賺取3美元扣1美元的比例扣減。
一旦完全退休年齡到達，就可以不受收入限制地領(lǐng)取全額社會保障金。
不過值得注意的是，扣除的福利并沒丟——達到完全退休年齡后，根據(jù)收入測試扣留的任何錢都會轉(zhuǎn)化為增加的福利金額。
⑥社保公平法案
《社會保障公平法案》目前正在立法程序中受審，可能會很快獲批。參議員在12月20日的投票已經(jīng)通過。
一旦成為法律，將取消兩項規(guī)定——意外之財消除條款(WEP)和政府養(yǎng)老金抵消條款(GPO)：
WEP(Windfall Elimination Provision，意外之財消除條款)：
減少了那些從公共部門工作(例如州政府和聯(lián)邦政府雇員)獲得養(yǎng)老金的人的社會保障福利，這些工作并不要求繳納社會保障工資稅。
即使這些人在其他工作中向社會保障繳納了稅款，并且符合領(lǐng)取社會保障福利的條件，WEP條款仍會減少他們的福利。目前，大約有200萬受益人受到這一條款的影響。
GPO(Government Pension Offset，政府養(yǎng)老金抵消條款)：
減少了那些退休的聯(lián)邦、州和地方政府工作人員的配偶或遺屬福利，前提是這些工作人員沒有通過工資稅向社會保障繳費。這個規(guī)則影響大約80萬退休人員及其配偶或遺屬。
⑦局長換新
新政府上臺后，社保局局長也會換新。
川普已提名共和黨捐助者、金融科技和支付公司Fiserv首席執(zhí)行官Frank Bisignano，這一任命仍有待參議院批準。
⑧人員縮減
在過去一年里，美國社會保障局(SSA)服務(wù)標準有所提高。然而，如果拜登政府的資金請求進一步被拒絕，那情況可能會在2025年發(fā)生變化。
今年11月，由于國會在9月的臨時預算案中沒有批準額外資金，美國社會保障局被迫凍結(jié)招聘。這些臨時預算案本是為了防止政府關(guān)門，保持現(xiàn)有支出，直到立法者達成最終的預算協(xié)議。
SSA在聲明中表示：“如果沒有額外撥款，未來3個月將有超過2,000名員工通過自然流失離開，其中包括許多經(jīng)驗豐富的工作人員?！?/span>
VisionX Finance創(chuàng)始人兼前財務(wù)顧問Antwyne DeLonde表示：“失去2,000多名員工將讓人們更難得到幫助，尤其是申請社保、解決問題，或僅僅尋求指導時?！?/span>
“長時間的等待和積壓工作會讓本應(yīng)簡單的流程變得非常煩人和困難，尤其是對于那些本身就面臨財務(wù)或情感困境的人來說?！?/span>
為了確保不錯過任何關(guān)鍵信息，建議小伙伴們密切關(guān)注這些變化，并及時調(diào)整自己的財務(wù)計劃。
今天，我們來探討一種美國人壽保險的進階策略：保費融資。美國人壽保險的杠桿效應(yīng)廣為人知。
與其他地區(qū)相比，美國的保單杠桿顯得格外強大。例如，在中國大陸的理賠杠桿大約為1:3，香港則能夠達到1:5，而美國的杠桿比例則最高可達到1:10。換句話說，如果一位投保人支付100萬美元購買美國人壽保險，那么其身故后可能獲得的理賠金額最高可達1000萬美元。
然而，這種杠桿效應(yīng)僅限于投保人按正常方式支付保費的情況。如果投保人選擇通過保費融資來購買人壽保險，理賠杠桿的最大值甚至有可能超過1:25！這一切是如何實現(xiàn)的呢？
什么是保費融資？
投保人在購買美國人壽保險時，支付的保費不僅僅用于保險保障，部分資金還會轉(zhuǎn)化為保單的現(xiàn)金價值。這部分現(xiàn)金價值可以隨著保單的增值而增加，并且通常與股指掛鉤，能夠根據(jù)股市的漲跌變化產(chǎn)生收益，同時具備封頂和托底功能（收益率的下限通常為0%）。除了作為投資工具外，現(xiàn)金價值還可以用于抵押，幫助投保人獲得貸款，而這筆貸款可以用來支付保費，這種方式被稱為保費融資。
為了更清楚地說明為什么保費融資能夠提高理賠杠桿，讓我們通過一個具體案例來演示：
假設(shè)李先生，今年35歲，身體健康且沒有吸煙史。他一次性支付100萬美元保費，購買了一份保額為800萬美元的美國人壽保險。在扣除保險相關(guān)費用后，李先生的保單賬戶中剩余85萬美元的現(xiàn)金價值。
接著，李先生選擇通過保單的現(xiàn)金價值向私人銀行申請貸款，成功獲得72萬美元的貸款，年利率為3%。于是，李先生實際上以28萬美元的個人投入（100萬美元保費減去72萬美元貸款）購買了這份800萬美元的保單，而且還獲得了72萬美元的額外流動資金。
李先生可以將這72萬美元投入到其他金融投資中，假設(shè)年收益率為4%。每年的財務(wù)情況如下：
貸款利息：72萬美元×3% = 2.16萬美元
投資收益：72萬美元×4% = 2.88萬美元
每年的凈收益：2.88萬美元（投資收益）- 2.16萬美元（貸款利息）= 0.72萬美元
假設(shè)李先生在80歲時去世，保單維持了45年。李先生的總投資收益為：0.72萬美元×45年 = 32.4萬美元。
那么，李先生的凈收益將為：
800萬美元的身故理賠，減去72萬美元貸款，加上32.4萬美元的投資收益
最終，李先生的凈收入為860.4萬美元。也就是說，李先生實際投入的28萬美元，最終收獲了860.4萬美元，杠桿效應(yīng)約為1:27！
盡管這個數(shù)字看起來非常吸引人，但也存在一些潛在風險。首先，私人銀行的貸款利率并非固定不變，未來可能會調(diào)整。而且，李先生的投資回報率假設(shè)為4%，但實際的投資回報通常是波動的。更重要的是，私人銀行可能會根據(jù)借款人的信用狀況要求提前還款。此外，保費融資所涉及的風險還包括市場的波動性和金融環(huán)境的變化。
需要注意的是，這個案例展示的是最基礎(chǔ)的保費融資方式，而現(xiàn)代金融專業(yè)人士已經(jīng)開發(fā)出更為復雜的融資策略，旨在降低風險并提高收益潛力。因此，雖然保費融資本身的操作較為復雜，但它的核心目的依然是通過貸款擴大保單的杠桿效應(yīng)，從而提高收益。
從另一個角度看，通過普通方式購買壽險，客戶只能在被保險人身故時才能獲益。而通過保費融資方式，投保人實際上是將部分保費資金轉(zhuǎn)用于其他投資，增加了資金的靈活性和流動性。
對于高凈值和超高凈值客戶而言，使用保費融資來購買美國人壽保險并借助貸款進行投資，確實是一種值得考慮的財務(wù)策略。盡管如此，考慮到保費融資的復雜性和風險，建議有意采用此方式的客戶，務(wù)必尋求專業(yè)人士的指導，確保合理配置資產(chǎn)，實現(xiàn)收益最大化。
